Skip to main content
Category

Projekty deweloperskie

Inwestycja w grunt jako strategiczny element portfolio biznesowego

Inwestycja w grunt jako strategiczny element portfolio biznesowego

W obecnej sytuacji gospodarczej, charakteryzującej się nieustanną fluktuacją rynków finansowych, sektor nieruchomości gruntowych wykazuje wyjątkową stabilność i przewidywalność stóp zwrotu. Analiza danych rynkowych wskazuje na systematyczny wzrost wartości tego typu aktywów, co czyni je atrakcyjnym elementem długoterminowej strategii inwestycyjnej dla podmiotów korporacyjnych.

Dynamika wzrostu wartości gruntów w głównych aglomeracjach miejskich

Badanie największych polskich aglomeracji w latach 2014-2019 wykazało następującą aprecjację wartości gruntów (ceny za m² PUM):

Miasto

2014 (zł/m² PUM)

2019 (zł/m² PUM)

Wzrost 2014-2019 (%)

Kraków

500 - 1500

1000 - 2300

65%

Poznań

650 - 1500

950 - 1350

7%

Wrocław

500 - 1500

1050 - 1500

27,5%

Trójmiasto

600 - 2100

1200 - 2400

33%

Dane te jednoznacznie wskazują, że wartość gruntów położonych w największych polskich miastach w okresie między 2014 a 2019 rokiem wzrosła nawet o kilkadziesiąt procent, a trend wzrostowy utrzymywał się niezależnie od wielkości aglomeracji.

Dla inwestorów instytucjonalnych oznacza to możliwość optymalizacji portfela inwestycyjnego poprzez strategiczne nabywanie gruntów w lokalizacjach o potwierdzonej stopie zwrotu. Co istotne z perspektywy zarządzania ryzykiem korporacyjnym, systematyczny wzrost wartości gruntów przy minimalnych kosztach operacyjnych pozwala na efektywną alokację kapitału w aktywa o przewidywalnej aprecjacji.

City Snapshot 2014 – Analiza cen gruntów inwestycyjnych w wybranych miastach Polski; 
Grunty pod zabudowę mieszkaniową wielorodzinną. Analiza średnich cen oraz udziału w wartości inwestycji deweloperskiej z 2019

Analiza wartości i dynamiki rynku nieruchomości 2018-2022

Przeanalizujmy, jak zmieniał się wolumen i wartość transakcji dla dwóch kategorii: nieruchomości zabudowanych budynkami mieszkalnymi oraz tych przeznaczonych pod zabudowę mieszkaniową.

Typ nieruchomości

Rok

Liczba transakcji

Wartość transakcji (w tys. zł)

Średnia cena (tys. zł)

Nieruchomości zabudowane budynkami mieszkalnymi

2018

57 204

18 128 411

316,9

2019

56 464

18 693 201

331,1

2020

60 579

23 522 483

388,3

2021

67 601

29 307 847

433,5

2022

46 342

24 292 624

524,2

Nieruchomości przeznaczone pod zabudowę mieszkaniową

2018

21 815

2 786 956

127,8

2019

24 442

3 203 188

131,1

2020

36 995

5 407 821

146,2

2021

46 502

8 679 465

186,6

2022

34 016

6 056 375

178

Co wynika z przedstawionych danych?

  • Dla segmentu nieruchomości zabudowanych skumulowany wzrost wartości wyniósł 34,0%, a średnioroczna stopa wzrostu (CAGR) – 7,6%. Z kolei dla segmentu gruntów przeznaczonych pod zabudowę skumulowany wzrost wartości uplasował się na poziomie 117,3%, a CAGR osiągnął wynik 21,4%.
  • W analizowanym okresie wyraźnie widać stabilną tendencję wzrostową, zarówno pod względem liczby transakcji, jak i wartości nieruchomości. Chociaż rok 2022 przyniósł korektę w liczbie zawartych transakcji (46 tys. w porównaniu do ponad 57 tys. w 2018 roku), wartość tych transakcji wzrosła o 34% w stosunku do roku bazowego. Wzrost wartości nieruchomości był konsekwentny, co potwierdza silny i stabilny charakter rynku, nawet w okresach czasowego spowolnienia.

Analiza trendów jednoznacznie wskazuje na fundamentalną stabilność rynku nieruchomości gruntowych jako klasy aktywów, gdzie przejściowe fluktuacje wolumenu transakcji nie wpływają negatywnie na długoterminowy trend wzrostowy wartości gruntów. Dla inwestorów instytucjonalnych oznacza to możliwość budowania strategii inwestycyjnej opartej na przewidywalnej aprecjacji wartości, z jednoczesnym wykorzystaniem okresowych korekt rynkowych do optymalizacji momentu wejścia.
Tabela II – źródła:

Raporty GUS: Obrót nieruchomościami w 2018 roku, Obrót nieruchomościami w 2019 roku, Obrót nieruchomościami w 2020 roku, Obrót nieruchomościami w 2021 roku, Obrót nieruchomościami w 2022 roku.

Inwestycje w grunty – strategiczne zabezpieczenie przed inflacją

W obliczu współczesnych wyzwań makroekonomicznych, podmioty korporacyjne stają przed koniecznością efektywnej alokacji kapitału w aktywa odporne na presję inflacyjną. Inwestycje w grunty wyróżnia szereg właściwości szczególnie istotnych z perspektywy zarządzania ryzykiem korporacyjnym.

Stabilizacja portfela inwestycyjnego:

  • udokumentowana korelacja wzrostu wartości z długoterminowymi trendami gospodarczymi;
  • mniejsza ekspozycja na krótkookresowe wahania rynkowe w porównaniu z instrumentami giełdowymi;
  • potwierdzona danymi historycznymi tendencja wzrostowa wartości.

Efektywność operacyjna:

  • minimalne wymogi w zakresie bieżącego zarządzania aktywem;
  • niskie koszty utrzymania w stosunku do wartości inwestycji;
  • możliwość elastycznego planowania momentu wyjścia z inwestycji.

Optymalizacja struktury portfela:

  • skuteczna dywersyfikacja ryzyka inwestycyjnego;
  • naturalne zabezpieczenie przed deprecjacją wartości kapitału;
  • możliwość strategicznego wykorzystania w długoterminowym planowaniu rozwoju.

Wartość gruntów rośnie równolegle do wzrostu poziomu cen, co pozwala na skuteczną ochronę kapitału przed inflacją. W porównaniu do bardziej zmiennych aktywów, takich jak akcje czy surowce, grunty oferują stabilny wzrost wartości i niższą zmienność. Ta przewidywalność jest kluczowa dla długoterminowych strategii inwestycyjnych, minimalizując ryzyko związane z rynkowymi fluktuacjami.

Ponadto, dywersyfikacja portfela poprzez inwestycje w grunty pozwala firmom na zrównoważone zarządzanie ryzykiem. Grunty, szczególnie w czasach wysokiej inflacji i niestabilności gospodarczej, oferują alternatywną ścieżkę rozwoju, umożliwiając skuteczne zabezpieczenie kapitału i dywersyfikację ryzyka.

Podsumowanie

Inwestycja w grunty staje się kluczowym elementem strategicznego portfolio biznesowego, szczególnie w obliczu zmiennych warunków gospodarczych. Stabilny wzrost wartości gruntów, potwierdzony danymi rynkowymi, oferuje długoterminową przewidywalność stóp zwrotu i minimalne ryzyko w porównaniu do bardziej zmiennych aktywów. Analiza dynamiki rynku nieruchomości wskazuje na istotną aprecjację wartości gruntów w głównych aglomeracjach miejskich, co czyni je efektywną formą zabezpieczenia przed inflacją i skuteczną strategią dywersyfikacji portfela. Dla podmiotów korporacyjnych inwestowanie w grunty oznacza stabilność, efektywność operacyjną oraz możliwość optymalizacji momentu wejścia i wyjścia z inwestycji.

Chroń swój kapitał i zyskaj przewagę na rynku dzięki inwestycjom w stabilne grunty o wysokiej wartości użytkowej. Dołącz do grona naszych klientów, którzy osiągają ponadprzeciętne zyski z inwestycji w nieruchomości. Skontaktuj się z nami, aby dowiedzieć się, jak nasze gotowe projekty deweloperskie mogą pomóc w dywersyfikacji Twojego portfela i zapewnieniu długoterminowej stabilności finansowej. Współpracuj z nami, korzystając z naszego doświadczenia, aby skutecznie zarządzać ryzykiem i optymalizować zwroty z inwestycji w nieruchomości gruntowe.

POMNAŻAJ KAPITAŁ
NA NIERUCHOMOŚCIACH

Wypełnij formularz i zarabiaj
od pierwszego dnia.

POROZMAWIAJ O NIERUCHOMOŚCIACH. ZOSTAW KONTAKT
 

Inwestycja w grunt – dlaczego warto?

Inwestycja w grunt – dlaczego warto?

Wyobraź sobie, że stajesz przed wyborem zainwestowania pieniędzy. Zaczynasz przeglądać dostępne opcje i okazuje się, że po kilku godzinach porównywania różnych wariantów zupełnie nie wiesz, w którą finansową ścieżkę powinieneś skręcić. A gdyby ktoś powiedział Ci, że istnieje klasa aktywów, w którą inwestycja jest w dużej części przypadków skazana na sukces? Wystarczy, że będziesz trzymać się wskazówek, o których wspomnimy także we wpisie. Zapewne już wiesz, że mowa o inwestowaniu w grunty, będącym przystępną opcją zarówno dla zaawansowanych, jak i początkujących inwestorów.

Dlaczego warto rozważyć inwestycję w grunt?

Powód 1: ceny gruntów nieustannie rosną – kupiłeś taniej, sprzedajesz drożej

Liczby nie kłamią również i w tym przypadku. Spójrz na poniższą tabelę, w której porównujemy, jak zmieniły się ceny gruntów w największych polskich miastach na przestrzeni lat. W 100% przytoczonych przypadków możesz zaobserwować tendencję wzrostową, co oznacza, że ten, kto zainwestował w grunt w tych lokalizacjach, kilka lat później miał perspektywę jego sprzedaży z zyskiem.  Dlaczego tak się dzieje? Zanim odpowiemy na to pytanie, spójrzmy najpierw na dane przedstawione w poniższych tabelach.

Tabela porównująca ceny gruntów w przeliczeniu na jeden metr powierzchni użytkowej mieszkalnej (PUM) w latach 2014 i 2019 w największych miastach w Polsce

Miasto

2014 (zł/m² PUM)

2019 (zł/m² PUM)

Wzrost 2014-2019 (%)

Kraków

500 - 1500

1000 - 2300

65%

Poznań

650 - 1500

950 - 1350

7%

Wrocław

500 - 1500

1050 - 1500

27,5%

Trójmiasto

600 - 2100

1200 - 2400

33%

  • Dane te jednoznacznie wskazują, że wartość gruntów położonych w największych polskich miastach w okresie między 2014 a 2019 rokiem wzrosła nawet o kilkadziesiąt procent!
  • Moglibyśmy porównać tutaj jeszcze kilkadziesiąt innych, tych mniejszych i tych dużych, polskich miast, jednak istnieje ryzyko, że przerwałbyś czytanie artykułu w połowie. Naszym celem było przedstawienie Ci dwóch istotnych wniosków.
Po pierwsze – wartość gruntów zwiększa się wraz z upływem czasu.
Po drugie – w jednych miejscach grunty wraz z upływem czasu są zyskują na wartości nawet i kilkadziesiąt procent, a w innych nieco mniej. Na to ma wpływ wiele innych czynników, takich jak lokalizacja gruntu, perspektywy rozwoju miejsca czy popyt na nieruchomości w danej lokalizacji.

Powód 2: wartość nieruchomości mieszkaniowych i gruntów pod zabudowę stale rośnie

A na poparcie tej tezy mamy dane z obszernych raportów Głównego Urzędu Statystycznego z lat 2019-2023, które zebraliśmy w całość (szczegółowe dane o pozycjach poniżej).

Typ nieruchomości

Rok

Liczba transakcji

Wartość transakcji (w tys. zł)

Średnia cena (tys. zł)

Nieruchomości zabudowane budynkami mieszkalnymi

2018

57 204

18 128 411

316,9

2019

56 464

18 693 201

331,1

2020

60 579

23 522 483

388,3

2021

67 601

29 307 847

433,5

2022

46 342

24 292 624

524,2

Nieruchomości przeznaczone pod zabudowę mieszkaniową

2018

21 815

2 786 956

127,8

2019

24 442

3 203 188

131,1

2020

36 995

5 407 821

146,2

2021

46 502

8 679 465

186,6

2022

34 016

6 056 375

178

Co wynika z przedstawionych danych?

  • Możemy zaobserwować tendencję wzrostową odnośnie liczby transakcji zarówno w pierwszej, jak i drugiej kategorii. Ktoś mógłby słusznie zwrócić w tym miejscu uwagę na fakt, że 2022 roku, w przypadku nieruchomości zabudowanych budynkami mieszkalnymi, liczba transakcji wyniosła najmniej spośród wszystkich wspomnianych okresów. Zwróć jednak uwagę na kolumnę „wartość transakcji”, która z roku na rok przybiera coraz to większe wartości. I chociaż w 2022 roku zawarto jedynie nieco ponad 46 tys. transakcji, to ich wartość była o ok. 34% większa niż wartość ponad 57 tys. transakcji z 2018 roku. Wniosek? Nieruchomości kosztowały coraz to więcej.
  • Spójrzmy na to jeszcze z innej perspektywy. Jak widzisz, liczba transakcji w danych okresach może się zmieniać. Ma na to wpływ sytuacja gospodarcza, zmiany regulacji prawnych czy ograniczona podaż. Nie zmienia to jednak faktu, że wartość gruntów, zarówno zabudowanych jak i niezabudowanych, stale rośnie.

Analiza danych z raportów GUS za lata 2018-2022 wyraźnie wskazuje na trend wzrostowy wartości nieruchomości w Polsce. Mimo wahań w liczbie transakcji, szczególnie widocznych w 2022 roku, całkowita wartość transakcji oraz średnie ceny nieruchomości konsekwentnie rosły rok do roku. Dotyczy to zarówno nieruchomości zabudowanych budynkami mieszkalnymi, jak i gruntów przeznaczonych pod zabudowę mieszkaniową. Trend ten świadczy o stałym wzroście wartości nieruchomości, niezależnie od krótkoterminowych fluktuacji na rynku.

Powód 3: inwestycja w grunt jako antidotum na inflację

Inflacja była, jest i będzie nieodłącznym elementem finansowej gry. Zamiast siedzieć z założonymi rękoma, zastanawiając się, gdzie powinieneś ulokować swoje oszczędności, zrób krok do przodu, inwestując w grunt. Możesz pomyśleć: „ale dlaczego akurat miałbym inwestować w grunt? Przecież na rynku dostępne są dziesiątki innych opcji inwestycyjnych”. To prawda. Szkopuł w tym, że z inwestycją w grunt wiążą się zalety niedostępne w przypadku innych alternatyw. Jakie konkretnie?

  • Stabilność wartości. W przeciwieństwie do wielu innych inwestycji, wartość gruntów ma tendencję wzrostową w długim okresie, niezależnie od wahań rynkowych, co doskonale odzwierciedlają powyższe dane.
  • Ochrona kapitału. Inwestycja w grunty skutecznie zabezpiecza kapitał przed inflacją, gdyż ich wartość zwykle rośnie wraz ze wzrostem ogólnego poziomu cen.
  • Mniejsza zmienność. Ceny gruntów są mniej podatne na gwałtowne wahania niż np. akcje czy kryptowaluty, co zapewnia większe bezpieczeństwo inwestycji.
  • Możliwość dywersyfikacji. Inwestycje w grunty pozwalają na zdywersyfikowanie portfela inwestycyjnego, co jest szczególnie ważne w okresach wysokiej inflacji i niepewności gospodarczej.
  • Łatwość inwestowania. Inwestowanie w grunty nie wymaga zaawansowanej wiedzy o rynkach finansowych, co czyni je dostępniejszymi dla szerszego grona inwestorów i zmniejsza ryzyko błędnych decyzji wynikających z braku specjalistycznej wiedzy.
    Oszczędność czasu. Inwestycja w grunt nie wymaga od Ciebie stałej kontroli sytuacji rynkowej, co odróżnia ją od bardziej zmiennych aktywów, takich jak akcje czy kryptowaluty. To idealna opcja dla osób, które szukają stabilnej, długoterminowej inwestycji, która nie wymaga codziennego zaangażowania. Raz zakupiony grunt może zyskiwać na wartości w miarę upływu czasu, nawet jeśli nie podejmujesz aktywnych działań związanych z jego użytkowaniem.

Podsumowanie

Czy warto inwestować w grunty?

Na podstawie przytoczonych danych liczbowych można śmiało odpowiedzieć, że warto.

Dlaczego warto inwestować w grunty?

Oprócz oczywistego powodu, jakim jest rosnąca długoterminowo wartość gruntu, warto wspomnieć także o innych zaletach związanych z tą inwestycją, takich jak: ochrona kapitału przed inflacją, brak konieczności posiadania specjalistycznej wiedzy czy mniejsza podatność wartości gruntów na wahania rynkowe.

Nadal nie jestem przekonany…

Jeśli po przeczytaniu tego wpisu myślisz sobie: „Ale jak inwestowanie w grunty wygląda w prawdziwym życiu? Gdzie mógłbym zacząć?” – zajrzyj na stronę, na której opisujemy już zrealizowane inwestycje (link do case study) lub odezwij się do nas. Opowiemy Ci, krok po kroku:

  • jak przebiega inwestycja w grunt,
  • jakich rezultatów możesz się spodziewać po kolejnych etapach,
  • jak niewiele formalności musisz dopełnić, by zacząć.

Spraw, by marzenia stały się rzeczywistością, a pierwszy krok wykonaj już dziś!

POMNAŻAJ KAPITAŁ
NA NIERUCHOMOŚCIACH

Wypełnij formularz i zarabiaj
od pierwszego dnia.

POROZMAWIAJ O NIERUCHOMOŚCIACH. ZOSTAW KONTAKT
 
Close Menu